Это название для нечистой силы не имеет общепринятой этимологии. Возможно, первая часть восходит к кика – "чуб, коса" или к звукоподражательному кикать. Вторая часть может быть родственна украинскому мора – "нечистый дух", имеющему соответствия в германских языках: в древнескандинавском находим тага – "домовой", в современном английском таге – "кобыла". Отметим, кстати, что английское nightmare (соответствующее русскому кикимора) имеет вторым элементом слово mare, имеющее, как уже говорилось, значение "кобыла".
Этимологический словарь русского языка. — СПб.: ООО "Виктория плюс". Крылов Г. А.. 2004.